3 actions à dividendes qui établissent de nouveaux sommets le vendredi – achètent-elles?

3 actions à dividendes qui établissent de nouveaux sommets le vendredi - achètent-elles?
 

Vendredi, les indices S & P 500 et tech-heavy Nasdaq ont baissé respectivement de 0,5% et 1,1%, en partie à la suite de nouvelles informations selon lesquelles l'administration Trump pesait de tout son poids. Investissement américain dans des entreprises chinoises.

Cependant, comme d'habitude, certains titres ont résisté à la tendance baissière et ont atteint de nouveaux sommets annuels au cours de la journée de négociation. Sur l'univers de finviz.com composé de 3 503 titres de petite et grande capitalisation, 135 titres - moins de 4% - entraient dans cette catégorie.

Ce club exclusif comprend les trois actions de dividendes suivantes: exploitant de parc d'attractions Cedar Fair ( de NYSE: FUN ) de fonds de placement immobilier (REIT) Revenus immobiliers ( NYSE: O ) et le service des eaux Middlesex Water ( NASDAQ: MSEX ) ]..

 L'un des parcs de Cedar Fair présentant quelques manèges plus petits au premier plan et des montagnes russes à l'arrière-plan.

Source de l'image: Cedar Fair.

Présentation générale

Société

Capitalisation boursière

. Rendement

Croissance annuelle moyenne prévue du BPA au cours des 5 prochaines années *

Rendement du stock pour 2019

Rendement du stock sur 10 ans

Foire du cèdre 3,3 milliards de dollars 6,4% 6% [19659017] 30% 853%
Revenus immobiliers 25,5 milliards de dollars 3,5% 6,6% 25,6% 383%
Middlesex Water 1 1,1 $ milliards 1.6% 2.7% 23.5% 477%
S & P 500 - 1,9% - 19,9% 249%

Sources de données: Yahoo! Finance et Finviz.com. EPS = bénéfice par action. Depuis le début de l'année. * Projections de Wall Street. Données au 27 septembre 2019.

Cedar Fair

Cedar Fair est l'un des plus grands exploitants de parcs d'attractions régionaux au monde. La société possède 15 parcs - principalement des parcs d’attractions mais également plusieurs parcs aquatiques - en Amérique du Nord et gère un autre parc. Elle possède également des hébergements - chalets et campings dans des hôtels - à proximité de plusieurs de ses parcs. Son parc le plus vaste et probablement le plus connu est son phare, Cedar Point, dans l'Ohio.

Le dividende de la société génère actuellement un gain de temps plus excitant qu'un rouleau, du moins pour les investisseurs, avec 6,4%. Le rendement élevé découle en grande partie du fait que Cedar Fair est organisée en société de personnes principale (MLP), de sorte qu’elle doit verser la majeure partie de ses bénéfices à des investisseurs sous forme de dividende afin de recevoir traitement fiscal préférentiel. Une partie de la raison de ce rendement élevé, cependant, tient au fait que le cours de l'action a connu des difficultés au cours des deux dernières années. Cependant, comme le montre le graphique, il a fait un retour en arrière en 2019. Une des raisons probables de ce phénomène est que les investisseurs s'inquiètent d'une récession imminente, un sujet que nous explorerons plus loin dans un instant. Les actions, qui ont clôturé à 58,33 dollars vendredi, bénéficient d’une réduction d’environ 19% sur leur plus haut record de 72,29 dollars, fixé le 1er mai 2017.

Revenus immobiliers

Les revenus immobiliers - qui se présentent comme " La société à dividendes mensuels est une fiducie de placement immobilier (FPI) principalement axée sur les établissements de commerce de détail indépendants à locataire unique aux États-Unis. Elle limite son risque en diversifiant son portefeuille de plus de 5 900 immeubles par locataire, type de secteur,

Realty Income a toujours appartenu à des propriétés dans seulement 49 États américains, dont 49 actuellement, et à Porto Rico, mais plus tôt cette année. Devenu une société internationale en acquérant un portefeuille de 12 propriétés au Royaume-Uni, le taux d'occupation de la société, qui était d'une consistance très élevée, était de 98,3% à la fin du deuxième trimestre.

Le nouveau sommet annuel de Realty Income vendredi représente également un nouveau record historique.

Middlesex Water

Middlesex Water tire son nom du comté du New Jersey dans lequel elle a son siège. Elle réglemente les activités liées à l'eau et aux eaux usées dans certaines régions du New Jersey, du Delaware et de la Pennsylvanie. En outre, la société exploite et entretient des systèmes d’approvisionnement en eau et de traitement des eaux usées appartenant à des municipalités et à des sociétés d’approvisionnement en eau privées du New Jersey et du Delaware.

Comme Realty Income, le record de Middlesex Water le vendredi est à la fois annuel et record.

Certains de ces titres constituent-ils un achat?

Cedar Fair est un choix judicieux pour les investisseurs axés sur le revenu qui ont au moins une tolérance modérée au risque et à la volatilité et une orientation à long terme. Ce n'est pas un titre idéal pour les investisseurs plus conservateurs. Sur le plan positif, il s’agit d’une entreprise où les barrières à l’entrée sont élevées, ce qui limite la concurrence. Cependant, si les parcs d’attractions ne risquent pas de devenir obsolètes pour les consommateurs, ils ont tendance à souffrir des récessions économiques sévères. L'action Cedar Fair a sous-performé le marché pendant la Grande Récession, qui a duré techniquement de décembre 2007 à juin 2009. Il a chuté de 51% (dividendes compris), tandis que l'indice S & P 500 a reculé de 35,6% (y compris les dividendes).

Realty Le revenu est un titre de grande qualité qui devrait convenir à la plupart des investisseurs, en particulier des investisseurs axés sur le revenu. La société est bien établie (fondée en 1969) et a un bilan fantastique en matière d'augmentation de son dividende: son dividende déclaré récemment est la 103ème fois où il augmente son dividende mensuel depuis son introduction en bourse en 1994.

Middlesex Water les services publics de l'eau constituent de solides avoirs pour les investisseurs conservateurs. Mais American Water Works ( NYSE: AWK ) est mon préféré dans l'industrie. C’est le plus grand service public d’eau et d’assainissement américain coté en bourse, et sa taille lui confère des avantages, notamment en ce qui concerne les acquisitions. C’est en partie pourquoi les analystes de Wall Street s’attendent à ce que American Water augmente de EPS environ trois fois plus vite que Middlesex au cours des cinq prochaines années (8,2% à 2,7%).